Tento článek přináší přehled dvou možností dlouhodobého spoření a investování v České republice: dlouhodobého investičního produktu (DIP) a doplňkového penzijního spoření (DPS). Obě varianty jsou vhodné i pro cizince s pobytovým oprávněním a příjmy v ČR a nabízejí zajímavé daňové výhody i lepší přípravu na důchod.

For English speakers: Read the English version here.

Co je dlouhodobý investiční produkt (DIP)?

Navzdory názvu nejde o jeden konkrétní produkt, ale o daňově zvýhodněný investiční rámec, který byl zaveden zákonem č. 462/2023 Sb. a je účinný od 1. 1. 2024. Cílem DIP je motivovat jednotlivce k budování důchodových úspor prostřednictvím dlouhodobých investic do různých finančních nástrojů.

Na rozdíl od tradičního penzijního spoření nabízí DIP větší investiční flexibilitu – můžete investovat například do podílových fondů, ETF, akcií, dluhopisů nebo jiných nástrojů, které odpovídají vašemu rizikovému profilu a finančním cílům. Daňové výhody se neváží ke konkrétnímu produktu, ale k tomu, zda investice splňují podmínky režimu DIP.

Hlavní daňové výhody DIP:

Roční daňový odpočet až 48 000 Kč

Základ daně si můžete snížit až o 48 000 Kč ročně, což znamená úsporu na dani až 7 200 Kč při sazbě daně z příjmů 15 %.

Osvobození výnosů od daně

Výnosy z investic v režimu DIP se každoročně nezdaňují a zůstávají zcela osvobozené, pokud investici držíte minimálně 10 let a peníze vyberete až po dosažení věku 60 let.

Příspěvky zaměstnavatele

Zaměstnavatel může přispět až 50 000 Kč ročně bez zdanění i odvodů. Dohromady tak lze do DIP ročně vložit až 98 000 Kč s daňovým zvýhodněním.

DIP si může založit cizinec, pokud:

• je daňovým rezidentem České republiky (klíčová podmínka),
• má v ČR zdanitelné příjmy (zaměstnání, podnikání atd.),
• uzavře smlouvu s poskytovatelem DIP (např. bankou nebo licencovanou investiční společností).

Co je doplňkové penzijní spoření (DPS)?

DPS je standardní třetí pilíř důchodového systému v České republice. Na rozdíl od DIP se jedná o konkrétní typ produktu, který nabízí licencované penzijní společnosti.

Založit si DPS může každý, kdo má rodné číslo nebo náhradní identifikační číslo (např. číslo pojištěnce) a přispívá alespoň 100 Kč měsíčně.

Cizinci mohou mít DPS, pokud:

• mají trvalý nebo dlouhodobý pobyt v ČR,
• mají pracovní povolení nebo podnikají na území ČR,
• jsou daňovými rezidenty ČR (důležité kvůli daňovým výhodám),
• mají přidělené rodné číslo nebo náhradní identifikaci.

Pro získání státního příspěvku je třeba přispívat minimálně 300 Kč měsíčně a být součástí českého daňového a sociálního systému.

Praktické srovnání

Příklad A:

Klient ve věku 30 let spoří 1 700 Kč měsíčně do DPS a získává k tomu státní příspěvek 340 Kč měsíčně. Při průměrném ročním výnosu 6 % p.a. bude mít ve věku 60 let naspořeno přibližně 1 729 000 Kč.

Příklad B:

Klient ve věku 35 let investuje 4 000 Kč měsíčně do DIP s průměrným výnosem 7 % p.a. Hodnota investice ve věku 60 let bude přibližně 2 750 000 Kč. Navíc uplatní roční daňový odpočet 48 000 Kč a tím ušetří zhruba 7 200 Kč ročně na daních, což za 25 let znamená dalších 180 000 Kč navíc díky daňovým úsporám.

Srovnání dostupnosti DPS a DIP pro cizince:

Typ cizince DPS DIP

• Občan EU s trvalým nebo dlouhodobým pobytem Ano Ano
• Občan mimo EU s povolením k pobytu Ano Ano
• Cizinec bez pobytu, ale s příjmy z ČR Možné s omezeními Ano, pokud je daňovým rezidentem
• Cizinec bez pobytu a bez příjmů v ČR Ne Ne

Důležité poznámky

DIP je režim, ne produkt – je třeba využít investiční účet nebo nástroj, který splňuje podmínky DIP a je nabízen schváleným poskytovatelem.

Minimální doba držení investice – aby byly výnosy zcela osvobozené od daně, musíte investici držet alespoň 10 let a vybrat prostředky až po 60. roce života.

Bez záruk – investice v rámci DIP podléhají výkyvům trhu. Je důležitá strategie a diverzifikace.

DPS je jednodušší a se státní podporou – je méně flexibilní co do výběru investic, ale nabízí státní příspěvky.

Příspěvky zaměstnavatele – řada firem v Česku nabízí zaměstnancům příspěvky do DPS nebo DIP jako benefit. Tyto příspěvky jsou daňově zvýhodněné jak pro zaměstnance, tak zaměstnavatele.

Začněte s plánováním už dnes

Dlouhodobý investiční produkt (DIP) i doplňkové penzijní spoření (DPS) vám mohou pomoci zajistit stabilní finanční budoucnost — a často se navzájem dobře doplňují. Mnoho lidí využívá kombinaci obou nástrojů, aby vyvážili flexibilitu s jistotou a maximalizovali daňové výhody.

Je však důležité zvolit vhodné produkty a dobře si rozmyslet poměr mezi DPS a DIP. Ten by měl odpovídat vašemu vztahu k riziku, časovému horizontu a osobním cílům. Kvalifikovaný finanční poradce vám pomůže navrhnout strategii na míru, vybrat vhodné poskytovatele a zajistit, že splníte všechny podmínky pro daňové výhody. Začněte už dnes — vaše budoucí já vám poděkuje.